百乐门夜总会中，方哈儿邀“二少爷”董二小姐跳舞，还为她而跳女步，刘玉看到气得不轻，因此与周乃兴跳舞。吴二黑与人对暗号，却被人设陷阱仙人跳，竟得魅影出手相救，原来与吴二黑接头的人就是魅影。刘玉质问方哈儿是否对董二动心，方哈儿保证自己对董二没有感觉，只爱刘玉一个，这才哄得刘玉息怒。李萍儿在沙发上睡着，一直等着方哈儿回来给他喝醒酒汤，还给李成讲述方哈儿抗日的丰功伟绩。
魅影逼问吴二黑哪个是方哈儿，吴二黑错指孙宵为方哈儿忽悠魅影，魅影用美人计勾引孙宵，刺死了他。白骐在车中等到魅影成功暗杀“方哈儿”的消息，大喜。
董二因为目睹方哈儿与刘玉亲密，喝多了酒，周乃兴殷勤地送她回到家中，却听闻孙宵被暗杀急忙赶到代介民那里。
方哈儿家里，李成正在偷取情报，正巧方哈儿和刘玉正回到家中，李成躲到床下。李萍儿送来醒酒汤，还想帮方哈儿洗衣服，刘玉又一次吃醋。
白骐以为方哈儿已死，喝酒吃菜庆祝，决定接受汪伪政府的邀请，成为“国军”。
方哈儿睡的正香，被李成偷到了方哈儿与新四军联络的情报，却不小心惊醒方哈儿，方哈儿揪下了李成的项链，李成跳窗逃走。方哈儿为阻止李成将情报交给代介民，命滚地龙、文秀等到军统局门口拦截，又装成负伤到代介民处“喊冤”，吆喝自己要一死证明清白。
滚地龙与文秀未能成功拦住李成，李成到代介民处，两方对峙。可李成掏了半天衣兜，也没找到情报，原来方哈儿早在他进门时就让马通将证据偷了过来。代介民要搜方哈儿、马通等人的身，方哈儿等脱光衣服以表清白，代介民只好放他们走。
方哈儿在家写书法，董二来探望，方哈儿趁机喊冤要代介民赔偿他的精神损失，还提醒董二小心周乃兴，因他与代介民过从甚密。董二为他出头，要跟代介民要求十倍的药费作赔偿。
代介民想利用白骐杀死方哈儿，再除掉白骐，还把李成逐出了军统。戴宗南来找张星竹想看下新四军的药品，吴二黑看到以为是马通，醋意大盛，追出窗口发现居然是赵栓柱。戴宗南跟张星竹清点了药品，返回方宅。
白骐得知方哈儿竟然没死，让赵栓柱把吴二黑带来问责。吴二黑为了阻止白骐再杀方哈儿，把方哈儿家中所有人，包括家丁、丫鬟，都说成是身怀绝技，还说出了李成之事。白骐决定利用李成。
李成被逐出军统之后在街上摆摊卖水果，却被国军兵痞要挟保护费发生冲突，居然是魅影出手救他，还告诉他代介民命令他与自己合作杀掉方哈儿。吴二黑找张星竹询问昨晚之事，张星竹要求吴二黑不要告诉任何人，马通因此又与吴二黑发生冲突。李成来找李萍儿做突破口，李萍儿轻易相信了他。
张星竹送戴宗南，戴宗南要张星竹向方哈儿转达他和新四军对这批药品的感谢之情。
誓师宴上方哈儿正与亲朋好友痛饮，李萍儿也正急着寻找溜走的李成。李成举枪射向方哈儿，却打中了以身挡枪的李萍儿。李萍儿临死要方哈儿原谅李成，方哈儿答应了，她死在方哈儿怀里。此时魅影从暗处发射暗器，李成推开方哈儿自己中镖而死。方哈儿将李萍儿、李成送回李家村安葬。
张星竹送完戴宗南返回，还带来了周恩来赠送的《抗日救国十大纲领》给方哈儿，可惜方哈儿不识字。代介民为监视方哈儿，将周乃兴派作副军长到88军，方哈儿等人心有不满但脸上不露。
唐文遵向谷司令禀告方哈儿有通共嫌疑，却被谷司令批评一番，还下令将88军编入唐文遵的第三战区。魅影与白骐刺杀失败，酒井非常愤怒，白骐表白他会将功赎罪。
方哈儿垂头丧气回到军队通知众人88军被编入23集团军，心中明白自己是被架空了。唐文遵命下属监视方哈儿，一定找到他通共的证据，还隐瞒日军将进攻方哈儿驻地的消息。白骐命吴二黑在夜里放鞭炮定位方哈儿的位置，吴二黑怕的要死，就被滚地龙发现了。
方哈儿得知日军将偷袭，十分发愁，幸有戴宗南通过张星竹转达将支援。
