段兴故意上山为白晓月报信，实则要探听山上虚实和对策。
魏老火用过慧通大师的关系找到国老，共商对敌48军的计策。
谭志祥连夜赶制作战计划，不想，刚刚做完，就得到了出发的命令，没有机会将做战书送出去。他告诉孟天然帮自己到联络地点理发馆去送理发的钱就随军离开。
段兴劝说白晓月投降，白晓月从段兴的身上看出了破绽。
孟天然到理发馆送钱，地下工作人员张裁缝猜测到了谭志祥的用意，孤身潜入白府，拿出了藏在谭志祥枕头下的作战计划。
白晓月的计划与魏老火的计划不谋而合，在国老和白晓月的带领下，利用山形地势，与直属团周旋，并用计将48军直属团引入了狼谷。
原本想投靠段兴脱离土匪生涯的喜木匠还没来得及报告内幕消息，直属团就被事先安排好的大水冲得一塌糊涂。
段兴抢先下了山。
川东纵队和云金山寨联合，将48军直属团打垮，所有的将领都被俘获。
川东纵队释放俘虏，收编愿意投诚的48军，其余物资全部给了云金山寨。
在俘获的将领里，白晓月见到了谭志祥，又是痛惜又是恨，她不理解谭志祥为什么要一直跟着国民党走，最终还是放了谭志祥下山。
白晓月与国老等人都很感激川东纵队的帮忙，可段兴却不见了踪影。
谭志祥回到云金城，以目前情形策反孟尝中，可孟尝中似乎仍然对国民党有所期待。
吴钧暗地里发电报将孟尝中的惨败上报，孟尝中受到了来自绥靖公署的压力。
段兴的消失让白晓月分析出自己错怪了谭志祥。白晓月再次下山，一为找段兴，二为向谭志祥道歉。
魏老火与谭志祥将目标锁定了吴钧。
由于受到来自军事会议上的压力，孟尝中开始逐渐认识到眼前的国家形式，产生了接近共产党的想法。
段兴再度受到了狼镖的危险，不得已搬家别处。
在追踪段兴的过程里，白晓月发现了黑狼惯用的狼镖，激动万分，怀疑黑狼尚在人间。
孟尝中要孟天然联络共产党方面的人员[剧情频道] ，魏老火与谭志祥安排重庆日报社的共产党员张晋与孟天然见面。
吴钧感觉到变动，要段兴招安金狗与花豹，用来暗中对付孟尝中。
狼镖上的纸条指示白晓月与小豌豆尖去九春堂地下密室。
谭志祥用孟尝中未来出路的上中下三策打动了孟尝中，孟尝中决定直接接触共产党，以便做决策。
白晓月与小豌豆尖在九春堂药店地下密室里找到了真的蜀王玉玺，又按照狼镖纸条上的安排，去圣帝庙找春梅，不想，春梅并不在圣帝庙。
白晓月回到山寨，国老才知道被段兴用假玉玺骗了，大家都想找段兴报仇。
吴钧要求带招安的金狗花豹等土匪进山剿匪，孟尝中要吴钧全权负责。
接连出现的狼镖叫白晓月疑惑，她感觉如果不是黑狼还在人间，就是谭志祥暗中帮忙，决意跟踪段兴，弄清真相。
吴钧收编了金狗花豹，正式成立剿匪大队。
孟尝中与张晋、魏老火见面，排除了心里的疑虑，彻底决定配合解放进程，实施起义。
