这是一个市京剧团。这个大院里，台上台下，风风雨雨，在岁月里慢慢铺排……
1985年，刚刚改革开放，戏曲处于恢复期，正是红火时期。
名丑赵明亮为妻子，当红青衣筱月红、女儿梨花准备早餐。可筱月红的情感走到了三岔口当年的情人何中信回到了赵都。
当年，筱月红还未成名时，就是团里一枝花。其貌不扬的赵明亮将其当作月中嫦娥，死缠烂打。二人成家。何中信是省城的一名编剧。为这个京剧团写戏，与筱月红认识、相恋……这时，筱月红发现自己怀了赵明亮的孩子。最终，何中信以“流氓罪”被送往五七干校劳动，又被查出有海外关系，被遣送外地，从此，杳无音讯……(这些背景，将通过前两集，人物之间的冲突，一一交待给观众)。
筱月红在传达室接了何中信的电话，神思恍惚……
团长吴志强宣布复牌京剧样板戏，欢迎新加坡客人。筱月红请求吴志强准假，悄悄到宾馆见何中信，她责怨他消失这么多年。但随即，二人拥在一起。何中信告诉筱月红自己继承了海外遗产，加之在深圳多年奋斗，已家产万贯。他要带月红走。月红一时间心乱如麻。
现代戏排练。筱月红演《杜鹃山》的柯湘。赵明亮发现妻子神思恍惚。但他的关心引来筱月红的反感和躲闪。矛盾中的筱月红告诉了师姐刘翠花。翠花劝筱月红绝不能离婚，不能离开孩子。筱月红向师姐哭诉了婚后的不幸福，甚至都不愿意和赵明亮同房。
筱月红试探女儿的反应，女儿大哭，令筱月红心烦意乱
女儿的态度让筱月红退缩，但何中信一番苦求后，筱月红还是决定，后半生“真正地为自己活一次”。
排练场，筱月红向赵明亮摊牌，赵明亮傻了……
当赵明亮终于得知是当年的情敌，何中信重新杀回来后，要去找何中信算账。筱月红拦阻。并说，自己从来没有爱过赵明亮。
团里，《智取威虎山》等戏排练正紧张。学校里，梨花因为小鹏对爸妈的事情说漏了嘴，用篮球把小鹏的鼻子碰破了。
赵明亮和筱月红在无人的排练厅，产生了激烈的争吵。赵明亮不明白，自己怎么就留不住这个人……
舞台上，二人合演《杜鹃山》。两人眼神对视，总是别有深意。赵明
亮眼中闪过以前的一幕幕……
筱月红求赵明亮让她把孩子带走。因爱生恨的赵明亮，一口回绝。而且，他也舍不得。何中信劝筱月红放弃孩子。筱月红不干。筱月红跪求赵青山将孩子让给自己，遭到赵明亮讥讽?。筱月红气急之下要求上法庭。
在法庭上，法官为孩子之事进行调解。丑角赵明亮嘴皮子的功夫，把一切理由说得天衣无缝。这时候，闻知实情的梨花闯进了法庭，哭着求妈妈不要离去……
马艳丽将名角筱月红离婚上法庭的事情捅给小报，一时间满城风雨。
筱月红为了要孩子，撒谎说孩子不是赵明亮的。赵明亮五雷轰顶。他暗暗发誓这辈子都不让筱月红碰女儿，以此报复妻子。
宾馆里，何中信责怪筱月红不该欺骗赵明亮。这样一来，要回女儿的可能几乎为零。
大半夜，赵明亮喝得酩酊大醉。吴志强找到他，苦苦相劝……深夜，吴志强送赵明亮回家，父女见面相拥而泣。筱月红看到了这一幕，决定对女儿放手。她决定举行告别演出。
名角筱月红的事情弄得沸沸扬扬。在当时的环境下，团里很多人都用冷眼看她。团里，平常傍戏的人，因为同情赵明亮，都不愿意为她配戏。赵明亮的徒弟皮小球还假装扭伤了脚。出人预料的是，赵明亮却主动为筱月红配戏演出其成名作《贵妃醉酒》。
演出中，赵明亮几次出神，但终于不撒汤不漏水地兜住了演出。当演到贵妃轻打高力士面颊时，二人都控制不住，泪水潸然。
演出很成功。曲终人散，筱月红坐在舞台上，心绪万千。
当夜，筱月红看女儿最后一眼，给女儿留下了自己的化妆盒。
筱月红离开剧团的时候，女儿梨花追了出来，边哭边喊。赵明亮搂着女儿，泪流满面。
遭受打击的赵明亮一蹶不振，终日借酒浇愁。
赵明亮难以集中精力，演戏总是砸锅。演出《三岔口》时，失手差点儿把对手戏演员给开瓢;二人在后台打起来。吴志强很生气。
赵明亮还是出事了。在演《苏三起解》时的崇公道时，他不但念错台词，还当场打酒嗝儿，观众喝倒彩。演苏三的女演员刘翠花又气又急，到吴志强那里告状。赵明亮再次挨批，吴志强勒令其在全团面前做检查，并停止上台演出。
晚上，吴志强与赵明亮谈心，劝赵明亮为了孩子要振作。赵明亮却表示，自己心里悲苦，决意退出舞台。
赵明亮对女儿承诺，从此戒酒。但禁止女儿再学戏。
第二天，赵明亮在团里公开声明自己改名叫赵青山，女儿梨花改叫小萍。从此一心一意抚养女儿。
筱月红寄给女儿的衣服，被马艳丽给了女儿婧婧。吴志强将衣服还给小萍。小萍刚穿上，就给赵青山给撕坏了。小萍痛哭失声。
