金编钟被抢，丁默群急疯了，派人去找，却一无所获。后来，丁默群终于发现宋方春的行踪，将他抓捕，但宋方春宁死不屈。武田疯狂地想得到金编钟，又把宋方春抓去，严刑拷打。但面对宋方春的坚贞，武田也毫无办法，最后，狠毒的武田让狼狗把宋方春活活咬死。
宋方春牺牲，关萍露和钱鹏飞都悲痛万分，发誓把金编钟运出去。他们决定再次启用木村。这时，木村已被准许回国，他整理行装，除了几箱书，没有别的东西。
关萍露找木村帮忙。木村并不意外，试探关萍露的身份，是军统还是共产党。关萍露笑着让木村猜，木村却不说透，反而谈起他敬佩的新四军，说这些军人才是真正的英雄。他愿意替这些英雄做事，以此来赎罪。两人相视一笑，都心领神会。关萍露心里踏实了，说出金编钟之事，木村很激动，他说这是中国的国宝，应该留在中国，他愿意为此付出生命。
关萍露和木村商量了具体的行动，把金编钟装进木村装书的大木箱，然后再在上面放上书。一切准备停当，木村又向涩谷借了辆车子，准备把几个大木箱运到车站。
但就在木村刚要上车的时候，武田突然出现，他始终对木材不放心，借送别再来检查一番，结果，木村装在车上的大木箱引起了武田的怀疑，让木村把木箱打开。眼看就要露出藏在书下的无缝钢管，关萍露来了，拉着武田去看戏，武田放过了木村，跟着关萍露去戏院。
木村开着车子，拉着大木箱去车站。武田却突然离开戏院，原来，武田敏锐的嗅觉还是告诉他，木村的大木箱有问题。关萍露顿时极度紧张，却又无能为力。
木村开着车子快到车站，突然发现车站有大群的宪兵，涩谷亲自到场，迎着木村的车子，叫他停车。木村知道事情败露，紧急掉转车头，飞驰而去。
涩谷开车追赶木村，却被木村甩掉。木村把车子直接开进钱鹏飞贸易公司的仓库，躲过了涩谷的搜查。
武田在全城搜捕木村，关萍露和钱鹏飞紧急商议，决定使用调虎离山计。钱鹏飞请木村给武田写了一封信，然后交给李芬芳，让她连夜赶往杭州，把信从杭州寄出。
武田收到木村的信，木村在信里表示自己厌恶战争，愿意为受难的中国人民做点事，并劝武田悬崖勒马。武田大怒，命令杭州方面的日军搜查木村，却一无所获。
武田又怀疑木村并没有离开上海，钱鹏飞又通过一家小报，等登出一个日本人投共的消息，弄得武田将信将疑。
钱鹏飞又使巧计，把金编钟装在嫁妆里，利用一个大户人家出城嫁女的机会，把木村打扮成吹鼓手，混在送嫁妆的队伍里，骗过了日本人的哨卡，终于把木村和金编钟送出了上海。
木村到了郊外，当地的地下党已派人接应，护送木村和金编钟到了新四军驻地。木村亲眼目睹了新四军的军容，主动留下来参加反法西斯战争。
金编钟失踪，丁默群无法向戴笠交代，把一张南京政府撤退时中央银行来不及运走的法币10元铜版送给戴笠。戴笠得到法币铜板后，在重庆私自大印10元法币，然后把大量法币运进上海、南京、杭州等地，搞乱了汪伪政府的金融市场，让老百姓深受其害，戴笠却发了很大一笔横财。
假法币事件(其实是真的，因铜板是真的)和金编钟的失踪让武田大为恼火，决定说动关萍露为自己工作，让她去刺探丁默群的秘密。关萍露向钱鹏飞汇报，钱鹏飞此时已认识到丁默群骨子里的反共倾向和联蒋反共的目的，想用日本人来整治丁默群，同意关萍露为武田工作。
关萍露在丁默群的住处发现了直通重庆的秘密电台，报告给武田。武田开始对丁默群的秘密电台进行监控，但无法破译密码。狡猾的丁默群也意识到武田在怀疑他，便设了个圈套，用梅机关已经破译的旧密码发了份给重庆发了份电报，称明天下午在百乐门舞厅与重庆来的人面谈。武田截获电报，即派涩谷带宪兵包围百乐门舞厅，却一无所获。
吴四宝秘密监视到涩谷的行动，向丁默群报告，丁默群意识到危在旦夕，便施出了破釜沉舟的一计，指使吴四宝发火烧毁他的住宅，吴四宝还以为丁默群疯了。
这天傍晚，丁宅突然起火，其时，武田带着涩谷，正在丁默群办公室责问丁默群，准备随时将丁默群拘捕。电话铃响起，曹敏芝声嘶力竭在电话里说住宅着火，让丁默群快去。丁默群装出大惊失色的样子，急匆匆赶去，武田和涩谷也一同前往。
