海子佩让陈查理请来海子轩临摹快雪时晴帖,并派陈三暗中监视。海子轩见到快雪时晴帖,心里面顿时间明白了一切。海子轩在唐玉兰的帮助下,用之前自己临摹好的快雪时晴帖将真迹换走,而海子佩得到的只是两张赝品。海子佩拿着赝品来向山本二三表功,没想到轻而易举地被山本识破,原来陈三为了上位,出卖了海子佩。
山本二三请来小津进行鉴定,小津看到麒麟剑,想到先前海子轩对自己所说的一席话,于是故意将两幅赝品中的一幅认定为真迹。1931年,“9.18”事件爆发,陈三成为彻头彻尾的汉奸。裘一文夫妇从东北回到天津,目的是接受组织上安排的最新任务——调查逊帝溥仪的行踪。他们登门拜访海子轩,希望能够借助海子轩的安排,接近溥仪。山本二三通过陈三拉拢小白龙,实际上他是想借漕帮之手,帮助自己完成一个惊天大阴谋。