马成峰闻讯赶到保密局，了解情况、查看了何琳提供的证据之后，决定审讯叶宇飞，并做好准备随时对叶泽宏下手。
赵掌柜劝老李立刻撤离，老李坚决留下来，全力找出吕鸿儒。
马斌拿着搜查令带领特务冲到叶府，保安厅部队集结保卫叶府，双方僵持。叶泽宏和老李商议如何解决叶宇飞的事，叶泽宏已经为儿子的牺牲做好了准备。事情很快传到了许东那里，许东立刻带着兄弟们出动，翠玉则对他很是担心。
何琳与罗仁贤通电，让他立刻到叶家去，并令保密局倾巢出动，包围叶家。
许东冲到叶府，得知叶宇飞被捕，带着兄弟就要去救人，被叶泽宏和老李劝阻。
马成峰也来到叶府，求见叶泽宏，叶泽宏出面争取时间，老李和叶雅颖则去叶宇飞房间清理，取走了资料。叶泽宏迈不过马成峰的面子，只得让何琳等人进叶府搜查。何琳进门正好撞见老李带着资料出来，执意要看。老李将资料带到了叶泽宏处，叶泽宏为其掩护，才未得暴露。何琳悻悻而去，马成峰扫兴而归。
罗仁贤赶到叶府，看望叶雅颖，叶雅颖一时情绪激动，险些暴露叶宇飞的真实身份。叶泽宏和老李商议如何揪出吕鸿儒，许东看到吕鸿儒的画像，立刻想到了躲藏在妓院的蒙面人。夜里，许东等人赶到妓院，顺利抓住了吕鸿儒，带到了老李处。
老李向吕鸿儒透露了叶宇飞的身份，并要求吕鸿儒协助营救。吕鸿儒无路可走，答应帮忙，但要求保证财产和安全。双方达成协议之后，老李留下了二楞，吕鸿儒则开始制作一支录音带。
罗仁贤向叶雅颖试探消息，但叶雅颖并没有透露出什么，但罗仁贤察觉到叶府似乎有营救叶宇飞的计划。
吕鸿儒将录音带交给了老李，老李以安抚政策让吕鸿儒安了心，并继续商议救出叶宇飞的计划。
丁大海约见许东，两人就叶宇飞和共产党的事宜起了争执，许东决心一定要救出叶宇飞，丁大海则担心他和共产党走得太近。
罗仁贤回到电话局，悄然对电话线路进行了篡改，并联络何琳，告知营救计划的可能性。何琳立刻派兵加强了保密局警戒。
许东和老四守在保密局外，伺机进入保密局。
马成峰来到保密局，命令何琳立刻对叶宇飞动刑。何琳刚要动手，叶宇飞提出要见马成峰。马成峰故意拖延时间，令何琳有机会对叶宇飞下手。二十分钟后，马成峰来到审讯室，叶宇飞却表示一定要韩茂青在场，才会说出要说的话。韩茂青火速赶到，叶宇飞说出了让所有人震惊的话：“何琳通共。”
叶宇飞与何琳对峙，何琳拿出了录音证据，叶宇飞称录音是伪造的。并提出了自己的证据，留在了保安厅叶泽宏的办公室。特务押着叶宇飞回到保安厅，取出了吕鸿儒做好的录音带。叶泽宏听完录音带之后，立刻率部包围了保密局，要缉拿何琳。在韩茂青和马成峰的劝解之后，叶泽宏邀两人一起听听录音带的内容。
录音带中的内容显示何琳与共产党早已展开了长期合作，众人震惊。何琳与叶宇飞对峙，何琳完全败下阵来。马成峰下令收押何琳。
另一方面，吕鸿儒按照计划来到马成峰办公室，向马成峰的副官提交了何琳通共的录音带证据。马成峰命他直接去蓉站，吕鸿儒随即赶到，提供证言。叶泽宏和韩茂青认为事情已经明了，无需再查，马成峰则借言拖延时间，要深究此事。两人走后，马成峰陷入沉思，他计划既要安抚叶泽宏，给他一个交代，又要令何琳脱困。
叶泽宏回府后与老李商议，计划进一步除掉何琳，免除后患，同时也清楚叛徒依然在活动。另一方面，大局势也越发紧迫，蒋介石即将来蓉，西南会战一触即发。
马成峰正在斥责何琳愚蠢，并谋划如何反击，叶母登门探望叶宇飞，马成峰立刻殷勤接待。母子相见之后，叶母劝叶宇飞等此事完结，便辞职不干，叶宇飞回避了这个问题。之后，叶母也去探望了吕鸿儒。
马成峰与韩茂青通电，韩茂青要求顾全大局，处死何琳，马成峰则力保何琳。随后，马成峰来到叶府求见叶泽宏，编造了蒙面人的身份，将所有罪责都推到他身上，并伪造了大量证据，还押来了何琳认叶泽宏处置。叶泽宏明白此事无可深究，便一番严厉警告之后，作罢。
之后，马成峰与何琳设宴款待叶宇飞和吕鸿儒，马成峰出面化解矛盾。随后，马成峰接到命令，要他回到重庆，主持爆破计划。
吕鸿儒秘密会面老李，要求归还金条，放他逃走。老李将财物全数奉还，但劝他暂且留下。
