刺杀山田行动失败 军统人员何明见叛变
张昆、夏光奇和伊敏三人顺利登上火车，他们得知山田会在列车的六号卧铺车厢，于是伊敏假装怀孕，打算与张昆去卧铺车厢查看情况，却被拦下，刚好一个日本军官看到他们，张昆急中生智，用日语与对方沟通，谎称自己是北海道人，来中国经商，日本军官放他们进去，但是他们并没有在车厢中发现山田介二。
好不容易上了火车，伊敏和夏光奇都不想就这样空手而归，他们打算杀掉车上的日本人，刚开始张昆并不同意，但是夏光奇和伊敏一再坚持，他只好同意。于是三人联手除掉了车上的日本人，然后中途跳车逃走，伊敏根据夏光奇杀人的手法，怀疑他就是那个震惊上海滩的神秘刀客，夏光奇和张昆并未说明情况。
此时，山田早已平安到达上海，他因为改变行程并未和张昆等人乘坐同一列火车。他和京野夫妇还有井川、石岛一同用餐，还为井川带来了一份上海军统人员的名单，作为见面礼，只不过这份见面礼只是当初安明清投诚为表诚意，交出的一小部分。
就在他们吃饭时，有人来向井川汇报火车六号包厢遭到袭击的事件，山田介二告诉井川如果不是自己改变了行程，此时恐怕早就死在了列车上，他们很紧张，没想到刺客竟然清楚的知道山田的具体行程。
现在井川的工作重心是重振上海的经济，逐步蚕食租界的势力，所以他将抓捕神秘刀客以及清除上海地下党和军统的任务交给了山田。山田派丁志安去抓捕名单上的军统特务，很快，军统在上海的人员大多数被捕，很多联络站都已经被毁，梅城先见局势不妙，下达了领导级别的人员撤离上海的命令，而他也在第一时间逃离了上海。
这些被捕的军统特务接受了严刑拷问，除了第三行动组组长何明见，其余人拒绝与日本人合作，都被山田杀害。何明见忍受不住刑讯逼供，决定于日本人合作，他背叛了自己的组织。
何明见招出了大量的军统人员，并带领山田等人将其一一抓捕归案，军统在上海站的联络站遭到了毁灭性的打击。
张昆与伊敏见面，他如实回答了伊敏的问题，将夏光奇的真实身份告诉给了她，并说明暂时夏光奇不想加入他们，所以才没有将此事告知梅城先，不过他有把握将其拉拢过来，但不是现在。
伊敏将何明见叛变一事告诉给张昆，因为何明见参与了刺杀安明清的行动，所以他知道伊敏的身份，必须马上除掉此人。
张昆在报纸上看到了军统高层经常使用的联络暗语，召集他们到演武巷一号汇合，商讨除掉何明见的行动。虽然张昆是梅城先的部下，却和梅城先是一样的军衔，所以他能够看懂这个暗语的意思，但是伊敏不知情。于是张昆找到伊敏，决定让她配合自己去演武巷一号查看情况，如果消息是真的，那么他们就可以一起行动。
张昆和伊敏二人来到了演武巷一号，他们顺利与二少爷接上头，何明见是他的部下，而且当初他很看好何明见，所以何明见知道这个暗语的意思。二少爷决定亲自当诱饵，引诱日本人和何明见上钩，然后将其一网打尽。张昆认为他的计划可行，决定帮助他。
何明见发现了报纸上的暗语，他立即将情况告知丁志安，然后二人一起与山田见面，山田让丁志安和何明见一同前往演武巷一号查看情况，临走之前，他再三叮嘱丁志安要保证何明见的安全。
他们来到演武巷，胆小的何明见并不敢下车，他担心这里有埋伏，恐怕成为枪下鬼。丁志安派手下进去搜查，二少爷装作不知情的房东，换成不知是谁刊登了自己的房子要出租的消息，很是气愤。特务们搜查后一无所获，临走时还从二少爷身上搜刮了一些钱财当做买烟钱。
二少爷觉得按照何明见的性格一定不会就此善罢甘休，他一定会卷土重来。
夏光奇回到唐家，他按照张昆所言，跟他们解释自己这次的南京之行没有收获，但是唐汉彩并不相信，一直追着他追问真相，夏光奇不想理会她。
