桂姨偷偷去了房间在一盒子里找出东西。明台这次回来一直在观察他们，明镜担心明台在怀疑他们，其实明台回家的第二天一早就问明楼了，明楼只能是答非所问。明诚提醒明台说要永远记住任何工作都是谋生，要记得他们是家人，明台说报国就不是，明诚告知报国是信仰，明台承认是他目光短浅了，既然这样，明诚提醒明台以后就不要再说这事了。
明台问起明楼，如果他不上学了，明镜会什么反应，明楼回答说明镜会打断明台的腿。明诚故意说要去海军俱乐部，明台在报纸上看过，听说那地方好玩，提出也要去，明楼示意明诚可以带明台去。明诚在俱乐部门口遇见梁太太，故意说起其弟弟童虎遇害的事，梁太太听了一愣一愣的，她没有弟弟，明诚赶紧解释是他弄错了，主要是童虎一直喊梁仲春为姐夫，梁太太听了很气愤，原来是那个姓童的小妖精。
明诚一会去办事，是军需部的陈炳约的他，这个人整天就知道抽大烟和玩女人，提醒明台一会就好好待着，明台可是不安分，到处走走看看。陈炳，梁仲春，明诚三人见面，陈炳提起他见过那个女的，能记起模样，决定找人将那女人的画像画下来，明诚表示他有认识几个会画像的人。
明台遇见桃子小姐被长官训话，还帮她捡起了掉在地上的资料，经过一番聊天，明台跟桃子提起去领事馆的事，桃子答应会帮明台弄到请柬。明台早就想对陈炳下手，没想到任务来的那么及时，既然陈炳喜欢玩女人，骑云让于曼丽扮舞女，明台则是富少，而他就等着好消息就好。
梁太太指出梁仲春外面有女人跟他大吵大闹，梁仲春跟明诚抱怨此事，希望明诚帮帮他。于曼丽利用美色从陈炳口中得知了军火库的地点，明台想把这个情报交给共产党，大家都是中国人，只要能炸毁日本人的军火库，谁炸都是一样的。梁仲春很感谢明诚帮他解围。
原来桂姨就是南田说的孤狼，约汪曼春见面，汪曼春没有孤狼的档案，不信任孤狼，孤狼决定将此情况跟南田汇报，汪曼春让孤狼还是先拿出货真价实的东西来，孤狼告知上海明氏企业的明镜有共党的嫌疑，只要孤狼能拿出真凭实据，汪曼春会马上杀了明镜。
