倪则仁用迷药迷昏于堇，在日本特务的眼皮子底下，利用调换钢琴，使一招金蝉脱壳将于堇运上开往伦敦的英国货船维多利亚号。休伯特因为接头时间和地点暴露，约见谭呐商议，不料风间久彦突然抓了倪则仁，内线传出，倪则仁已经将于堇秘密送往英国船已经到了公海，很难追回。
由于倪则仁的意外之举，让各方都陷入了死局。风间久彦虽然掌握了时间和地点，却无法确定接头人。休伯特和谭呐因为“花粉”联络员只认于堇，任何其他人都无法代替。
恰在此时，醒后的于堇在维多利亚号大副的帮助下，又回到了上海。白云裳在路上无意间看到于堇，使得风间久彦也知道于堇已经回沪。风间久彦不动声色，仍然按原计划设伏。
为了报复倪则仁耍了自己，风间带上倪则仁去现场，要让他亲眼目睹自己的妻子被打死，并要倪则仁作为彼得的替罪羊。特高课上尉北川和美，以妹妹病重为由，从风间助手小津次郎手上骗得通行证，往接头地赶去。
北川和美乔装来到接头地点，特高课、军情六处、军统等各个势力也做好准备。正当于堇准备接头之时，一声枪响。倪则仁抢了森田正的枪，并开枪将其打倒。突然开枪的倪则仁引起了巨大的骚乱，慌乱中北川和美与于堇顺利接头。
倪则仁为掩护于堇被风间打死。“花粉”联络员和于堇都没抓到，自己一直怀疑的森田正现下与死人无异，一时间，风间久彦陷入了困局。所有线索都被掐断了。谭呐怀疑军情六处内部有奸细，他劝导于堇要坚强，要找到暗藏的奸细为倪则仁报仇。
风间久彦一直怀疑森田正，但从这次事件中，森田正差点毙命来看，一个死人无法送情报。所以打消了对森田正的怀疑。无计可施下，风间逼迫彼得去接近休伯特的助手茱莉，从而探听“花粉”渠道的情况。
谭呐和休伯特分析了最新的“花粉”情报，从种种迹象来看，日本人攻打南洋是假，与苏联决战才是真实意图。为了更好的掌握神秘部队“KABUKI”的动向和日本人的最终战略目标。谭呐与休伯特商量建立电码监听破译小组。
中英双方情报机构都认可了建立电码监听破译小组，安全屋的建立由谭呐负责。军情六处特地从香港请来的电码破译专家陈先生。在破译过程中，遇到了日本的双重加密密码，对于该密码陈先生也束手无策，但从陈先生处得知，一个数学教授曾经研究过类似密码，名字是刘维周。
彼得将建立安全屋以及寻找刘维周的事情告知风间，休伯特怀疑彼得就是鼹鼠，于是策划了一次甄别鼹鼠的行动。并要求于堇暂离上海，进行配合。彼得与风间商量，怀疑这次由他负责的行动，很可能是休伯特的陷阱。
风间久彦将计就计，要彼得配合他们演一出戏，不但洗清彼得的嫌疑，还可以反咬休伯特是内奸。通过探访，谭呐找到了刘维周，昔日的数学教授，现在潦倒无着，靠拉琴乞讨为生。谭呐道出来意，请刘维周帮忙参与破译工作，却被刘维周拒绝了。
