程岐山开车来到奥尔加旅馆，他派人24小时紧盯那里，伍权透过窗户看到他们的监视，他开门时看到沈四娘的手下在门口偷听。伍权从王德彪那里知道国民党要员要来，他清楚这一切都是冲着9号首长来的，在这个边境小城必将有一场血雨腥风的战斗。王德彪派一个连进山剿匪，共产党的游击队让他头疼。
王德彪收到司令部的命令，让他们配合警察署行动。严浩民向王德彪建议调查一下江海洋，王德彪不想引起王海洋的怀疑，严浩民自有分寸。伍权仔细观察着屋里的装饰，窗户下面的布局引起他的注意。沈四娘怀疑江海洋有问题，她曾在俄罗斯餐厅见他等人，他的身手让她意外。程岐山在赌场找到韩参谋，韩参谋说起南京军委会有要员到缓芬河，但程岐山对伍权和扎克感觉兴趣，他用钱收买韩参谋，韩参谋答应帮他盯住两人。
刘一鸣牺牲前交给伍权的东西让他百思不得其解，喝多的扎克被严浩民和沈四娘扶入房间，扎克险些说了伍权的名字。伍权隐约地察觉到有很多双眼睛盯着自己，看似平静的绥芬河地下里暗流涌动。赵玉堂没有伍权的消息有些着急，他已派人暗中打探，还怀疑内部有奸细。周默涵以南京特派员的身份来到绥芬河，严浩民在火车站迎接他们。
伍权出门后发现被人跟踪，他进入博古轩查看瓷器，借机摆脱特务的跟踪。程岐山在火车站出口看到周默涵一行人，周默涵来到王德彪的旅部。孙玉海劝说程岐山不要把放人的事情放在心上，王德彪把周默涵在火车上抓捕的共产党移交给警察署，孙玉海接到电话要去奥尔加旅馆参加接风宴。
沈四娘知道杨小曼被抓起来后急忙出门，到杨家后见杨母病倒在床上，和她一同被抓的还有博古轩的老板。周默涵给南京发电报准备实施猎狐计划，房间的电话线来自旅部，做了手脚后接通外线。周默涵安排宋雅茹去外面熟悉环境，又命人去车站取回器材。
宋四娘去警察署打听杨小曼的情况，杨海轩给孙玉海打电话询问，孙玉海无能为力，宋四娘经过孙玉海的许可来到监狱里见到杨小曼，杨小曼担心她娘的病情，宋四娘安慰她不要伤心，还要一口咬定是被冤枉的。
杨海轩想去找孙玉海疏通关系，被徐大夫劝住。伍权在火车站柜台前通过刘一鸣给的牌子取到一包东西，宋雅茹发现一个可疑电台，那电台有很强的干扰信号。周默涵得到情报，设备都已取回，正在调试中。沈四娘回去后向杨海轩说明孙玉海的态度，杨海轩不知如何是好，沈四娘打算去找王德彪，杨海轩因祖传的交椅得罪了他，沈四娘知道如何说。
伍权取回的东西是一把狙击步枪，回到住所后打开组装，之后把它藏在暗格之中。周默涵和程岐山秘密见面，他说出此次行动代号为猎狐，程岐山说明之前怀疑的江海洋和海德尔，周默涵暂时不打算动手。代号黑鹰的特务是程岐山两年前安插的，周默涵让程岐山的一切行动都服从安排。严浩民来到伍权房间，他趁机观察了屋里的情况，伍权注意到他的窥视。绥芬河头面上的人物都来到奥尔加旅馆，王德彪在酒会上为周默涵介绍了江海洋和海德尔，孙玉海对之前的误会表示歉意。
沈四娘在二楼看到宋雅茹鬼鬼祟祟，宋雅茹解释说是找厕所。伍权在酒会上没想到眼前的女人是初恋女友宋雅茹，宋雅茹看他的眼神被老奸巨滑的周默涵看在眼里，往事浮现在两人的脑海中。沈四娘向严浩民谈到杨小曼被抓之事，严浩民清楚王德彪不是轻易释怀之人。严浩民叫住程岐山了解情况，程岐山把怀疑说明。
严浩民头号起杨小曼，程岐山还不知道被抓的人是杨海轩的女儿杨小曼，他清楚另外两人已经上了通缉简报，沾着共党嫌疑让程岐山难办，他猜出是沈四娘让严浩民打探口风。程岐山迟迟来到酒会，孙玉海帮他一一介绍，程岐山因晚到自罚一瓶。严浩民劝沈四娘尽快把杨小曼的情况告诉王德彪，上面的处置是就地正罚。宋雅茹情绪失控，奥尔加的异常电波引来特务的搜查。
