立谁当太子朝中多有分歧，永乐委决不下，而朱高煦却沉不住气了，为了向朱高炽泼污水，他设计将红杏灌醉，奸污了她，又谎称若红杏肯帮助他当了太子，他将来必娶红杏，让她当皇后。然后他要红杏去勾引朱高炽，把他搞丑。
红杏酒醒后觉得对不住来高炽，遂把朱高煦的阴谋全盘告知徐皇后。当永乐了解朱高煦的阴谋后，勃然大怒，立即派上己策马北去的朱高炽，册封他为皇太子。建文帝和徐妙云在紫云观落脚。不久，徐妙云发现自己已有孕在身。
建文帝知道自己将要做父亲了，欣喜若狂，但徐妙云却很惶恐，因为据她推算，这孩子很有可能是燕王朱棣的种。永乐帝日夜思念着徐妙云，而不知下落的建文帝也一直是他的心病。于是他密令道衍派人四处寻访，务必找到建文帝和徐妙云的下落。
道衍终于在紫云观找到建文帝和徐妙云，可他明白永乐不会让建文帝活着的，故用计使建文帝和徐妙云分开，巧妙地保护了建文帝。就在徐妙云快要抓住时，突然出现了朱高熙，原来永乐早就知道道衍不会杀建文，就派高熙暗中相跟，务必要杀死建文。
道衍把徐妙云带到乾清宫，永乐大喜过望，不料徐妙云心如死水，只得把她送到毓秀宫。建文帝一直是永乐的一块心病，派朱高熙四处搜捕，而此时的建文帝己沦为乞丐，使高熙对面相逢不相识。
道衍为了保护建文帝不被杀害，慌称他己逃往海外。永乐则令郑和出海，希望在海外找到建文帝下落。徐妙云在毓秀宫弹琴吟唱：不问红颜老，但听夜半钟，一夜雨丝断，花魂在何方。
永乐在树影里驻足倾听，百感交集。他把一块玉佩放在盘子上，要宫女带给徐妙云。宫女刚要入宫，突然碰到朱高熙，黑暗中朱高熙用一把玉刀换走了王佩。徐妙云看到皇上赐她玉刀，以为朱校是要她自裁了。她万念俱灰，正要自尽，被贴身宫女红云一把抢过玉刀，吞进了自己的肚子。
沦为乞丐的建文帝在承天门外大骂燕王朱棣，向他讨回徐妙云，守城官兵皆把他当成疯子，幸道衍及时出现，带走了建文帝。道衍把建文帝带到街头茶棚，正好为红云出殡的棺材抬过，道衍对他说：妙云为你而死。建文帝这才万念俱灰，真心削发为僧了。
