顾绍康身亡 日方枪毙大量中国百姓
江父陪同高天行拜访顾绍康，顾绍康对夜明珠爱不释手，愿出五十根金条将其买下。高天行趁着其手下回房拿金条，利用电话线勒死作恶多端的顾绍康。
其手下捧着金条盒闻讯赶来，被高天行三拳二脚击晕，高天行捧着金条盒与江父撤退，遭到顾府的士兵追击，幸得同伴及时赶来相助，两人才平安脱险。
恶贯满盈的顾绍康落得应有的下场，周使能却对高天行产生疑心，怀疑高天行已经投靠共产党。
汉奸顾绍康陨命家中，任海龙在上海德高望重人脉广泛，极有可能知道杀手身份，秋山上门造访说明来意，任海龙却拒绝透露有价值的信息。
因为投降派顾绍康的死亡，秋山和夫受到了上级的指责，上级指令秋山寻找更多的汉奸傀儡，以华制华。高天行准备将盗来的夜明珠送给秦心蓝。不想出现周折，老蒲为了革命，把夜明珠卖了交房租，老蒲与高天行的矛盾加据。江泮感觉愧对高天行。秋山和夫欲在上海培养为己所用的汉奸傀儡，欲请任海龙出山。任海龙拒绝。任海龙说服高天行，要锄草还不如除根，带人频频刺杀日军和汉奸，周使能将这些功绩都归于自己名下。江泮阻止任海龙的行动，因为如此一来，引发的是日军疯狂的报复。很多爱国人士、纷纷被抓。秋山要求众人提供杀手信息，因无一个百姓是知情者，秋山索性命令手下射杀所有百姓。数十名百姓还没明白发生了什么事情，便成了日军机枪手的枪下冤魂。
秋山和夫夺去数十名百姓的性命，没有一丝愧疚心理，而是决定继续调查顾绍康的死因。高天行与任非常合力对付日本人，多次进行暗杀日本人的行动，江泮上门拜访高天行，提起高天行与任非常执行抗日行动的事情，高天行行事光明磊落，没有否认自己与任非常连日以来暗杀了许多日本人。江泮面色严肃，提醒高天行必须停止暗杀日本人的行动。
心蓝怀疑满忧的身份 日方抓获心蓝
歌舞升平的上海暗流涌动，日军入侵中国激起中国人的爱国情怀，已经隐退江湖的任海龙，在夜色的掩护下出门上街，暗杀为非作歹的日本人。
任非常贪图钱财，在刀疤的怂恿下与日方做生意，无形中充当日方的帮凶，卖掉大批到日本做苦力的中国百姓。
高天行获知此事异常气愤，找到刀疤兴师问罪，刀疤曾向日方透露高天行的住处，险些害得高天行被捕，高天行想从刀疤嘴中探到一些情报，刀疤被藏在暗处的杀手开枪击毙。
一个叫老钱的共党落入日军手中，日军对其进行非人的折磨，逼其与联络人见面。
与老钱见面的联络人是江泮，日军事先藏在屋中，趁其不备将其擒获。与此同时，高天行遭到日军追杀，身中枪伤怆惶逃走，体力不支倒在一条胡同里面，被满忧救走。
满忧家的房间摆放着日本娃娃，高天行苏醒过来，产生疑心，勒住满忧的脖子严厉盘问，满忧称之前为日本人做临时工，获得日本人的孩子赠送日本娃娃。
高天行打消对满忧的怀疑，托其前往任家联系任非常。任非常在满忧的带领下来到满家，见到了受伤不轻的高天行。
江泮落入日方手中，受尽非人的折磨，任非常绑架花花公子大田，让满忧与秋山电话联系。
在通话过程中，满忧讲了一口流利的日语，提醒秋山想换回大田，必须释放江泮。
通话结束，满忧回到汽车旁边，被秦心蓝怀疑身份，满忧对自己会说日语给出合理的解释，称之前做舞女时常与日本人交流，久而久之便学会了说日语。
夜幕降临，任非常与秦心蓝佩戴眼罩，隐藏真面目，押着大田与藤田见面，藤田将江泮放走，换回了大田。
藤田带着大田回秋山和夫身边复命，将交换人质的过程说了一遍，秋山和夫非常关心大田的安危，只要大田能平安回来，他非常乐意放走秦心蓝。大田对满忧没有好感，要求秋山和夫找机会抓到满忧。
